DGA en pensioen

Werknemers bouwen vaak pensioen op bij hun werkgever. Dit pensioen valt onder de beschermende werking van de Pensioenwet.  In veel gevallen is de Pensioenwet echter niet van toepassing op de DGA.  Indien de DGA ten minste 10% van het geplaatste aandelenkapitaal bezit valt hij niet onder de Pensioenwet. Is de Pensioenwet niet van toepassing, dan biedt de wetgever de DGA ruime mogelijkheden om de pensioenopbouw vorm te geven. Maar welke mogelijkheden zijn er? En waar kiest u voor?

De mogelijkheden
Grofweg onderscheiden we de mogelijkheden in :

• Pensioenopbouw in eigen beheer
• Pensioenopbouw bij een verzekeraar

Pensioenopbouw in eigen beheer
Bij eigen beheer wordt  binnen het bedrijf een pensioenpotje gecreëerd. Over de premie hoeft u geen belasting te betalen. Het belastingvoordeel blijft in de BV en kan worden gebruikt voor extra investeringen. Dit is zeker voor startende ondernemers aantrekkelijk. Een groot nadeel van pensioen in eigen beheer is dat u bij een eventueel faillissement uw pensioen in gevaar komt. Bij een verzekeraar loopt u dit risico niet.  Ook verdient het nabestaandenpensioen extra aandacht bij pensioenopbouw in eigen beheer. Vaak is het zinvol het nabestaandenpensioen wel bij een verzekeraar onder te brengen.

Indien u kiest voor pensioenopbouw in eigen beheer, dan hebt u verschillende mogelijkheden om dat te doen. Zo kunt u uw pensioen opbouwen in de werkmaatschappij, in de holding of in een aparte pensioen-BV.

Pensioenopbouw bij een verzekeraar
Tegenover het pensioen in eigen beheer staat de pensioenopbouw bij een verzekeraar.  Het voordeel van pensioenopbouw bij een verzekeraar is met name dat het pensioen is veilig gesteld in het geval van een faillissement. De premie wordt immers daadwerkelijk afgedragen aan de verzekeraar. Daarnaast is pensioenopbouw via de verzekeraar erg gemakkelijk. De pensioentoezegging wordt vastgesteld, de verzekeraar berekent de premie en u heeft er verder niet bijzonder veel omkijken meer naar. Ten aanzien van het beleggen van de pensioengelden kunt u steunen op de expertise van de verzekeraar.

Nadelen zijn er uiteraard ook. Pensioenopbouw bij een verzekeraar gaat ten koste van de liquiditeit van de BV. De premie, die ten laste van de winst wordt gebracht, verlaat ook daadwerkelijk de onderneming. Bovendien houden verzekeraars kosten in op de premie. Deze kosten gaan deels ten koste van het rendement.